Así consta en los informes conocidos por Servimedia en los que, en el caso de ISS, con influencia en el 37% del capital, recomienda votar a favor de la venta de TSB por un precio inicial de 3.100 millones de euros por considerar que es “una valoración atractiva” y “razonable” y permite al Sabadell “reorientarse” hacia el mercado español.

Destaca que la transacción tiene un racional “estratégico” y representa una “valoración atractiva”, después de que Goldman Sachs y Morgan Stanley hayan afirmado que el precio por TSB es “razonable” desde el punto de vista financiero.

Además, el ‘proxy’ señala que la oferta de BBVA por Sabadell arrancó con una prima del 30% que ya ha desaparecido y, en este momento, la oferta de BBVA “no parece atractiva”.

Por su parte, Glass Lewis, con influencia en el 22% del capital, también ve “sólida” la operación desde el punto de vista estratégico y financiero. Igualmente destaca que permite a Sabadell salir de un mercado que no es el principal y redistribuir el capital “hacia oportunidades de mayor rentabilidad en su mercado local”, así como remunerar a sus accionistas.

Resalta que el precio por TSB refleja una prima respecto a las estimaciones de consenso como a los índices de referencia de sus pares.

Respecto a la opa, se limita a señalar que se ha especulado con que la venta de TSB podría ser “una maniobra defensiva” para frustrar la opa, aunque BBVA ya ha comunicado que sigue adelante.

El Sabadell ha convocado dos juntas extraordinarias de accionistas para el mismo día, 6 de agosto, con el objetivo de aprobar, en la primera, la venta de la filial británica, TSB, y en la segunda, el dividendo extraordinario.